到期收益率公式(到期收益率和有效年利率的计算)

1、到期收益率公式，到期收益率和有效年利率的计算？

到期收益率，是指买入债券后，投资人持有至到期获得的实际收益与投资本金的比率，包括利息收入和资本损益与买入债券的实际价格之比率。

有效年利率的计算公式：有效年利率=实际支付的年用资费用/实际可用的借款额。存在补偿性余额：有效年利率>报价利率。存在周转信贷协定的未使用部分：有效年利率>报价利率。收款法付息（到期一次还本付息）：有效年利率=报价利率。贴现法付息（预扣利息）：有效年利率>报价利率

2、债券持有到期收益率的计算方法？

1、假设投资者A购买了面值100元的债券B共计900元（发行价格为90元），年限为2年。约定的债券利率为10%，每年付息一次。

2、计算购买该债券的价差收益。因为该债券折价发行，而到期后发行方是以100元的面值偿还本金。本次购买获得的买卖价差=1000元-900元=100元。

3、计算购买该债券的利息收益。利息=1000*10%*2=200元。债券利率为10%

4、计算该债券持有期间的收益率。一般债券的收益率以年化收益率来表示。则收益率=【100+200】/900*2=16.67%

3、到期收益率的计算公式？

到期收益率=(收回金额-购买价格+总利息)/（购买价格×到期时间）×100%与持有期收益率一样，到期收益率也同时考虑到了利息收入和资本损益，而且，由于收回金额就是票面金额，是确定不变的，因此，在事前进行决策时就能准确地确定，从而能够作为决策的参考。但到期收益率适用于持有到期的债券。示例某种债券面值100元，10年还本，年息8元，名义收益率为8%，如该债券某日的市价为95元，则当期收益率为8/95，若某人在第一年年末以95元市价买进面值100元的10年期债券，持有到期，则9年间除每年获得利息8元外，还每年获得本金盈利0.56元，到期收益率为(8×10+5)/（95×10）.

4、一元四次方程到期收益率计算方法？

一元四次方程到期收益率计算可通过以下步骤实现：

1. 假设所求的到期收益率为x，设投资额为P，未来现金流量为C1、C2、C3、C4，年数分别为t1、t2、t3、t4。

2. 由现值公式得：

P = C1/(1+x)^t1 + C2/(1+x)^t2 + C3/(1+x)^t3 +C4/(1+x)^t4

3. 当已知P, C1, C2, C3, C4, t1, t2, t3, t4 时，以上方程可以转化为一元四次方程，通常采用数值计算法（如牛顿迭代法、二分法等）求解x。

解方程的具体操作可以通过计算机上的数学软件（如MATLAB、Mathematica等）完成。同时，还需要注意选择合适的迭代次数，以保证结果的精度和稳定性。

5、年金到期收益率计算公式？

到期收益率又称最终收益率，是投资购买国债的内部收益率，即可以使投资购买国债获得的未来现金流量的现值等于债券当前市价的贴现率。在计算到期收益率时候有什么计算公式？是怎么算的呢？

到期收益率标准公式

PV：年金现值；

C：每期的现金流；

y：各个期限的收益率；

商务印书馆《英汉证券投资词典》解释：到期收益率 yield to maturity。缩写为：YTM。持有固定收益投资品种直至到期的收益率，计算过程中除复利(compound rate)概念外，还将贴息和溢价因素考虑在内。

到期收益率计算公式

到期收益率=(收回金额-购买价格+总利息)/（购买价格×到期时间）×100%

与持有期收益率一样，到期收益率也同时考虑到了利息收入和资本损益，而且，由于收回金额就是票面金额，是确定不变的，因此，在事前进行决策时就能准确地确定，从而能够作为决策的参考。但到期收益率适用于持有到期的债券。

示例

某种债券面值100元，10年还本，年息8元，名义收益率为8%，如该债券某日的市价为95元，则当期收益率为8/95，若某人在第一年年末以95元市价买进面值100元的10年期债券，持有到期，则9年间除每年获得利息8元外，还每年获得本金盈利5元，到期收益率为(8×10+5)/（95×10）。